То, в какие ПИФы вкладывать средства, в первую очередь, зависит от приоритетов каждого конкретного инвестора. То есть инвестор должен решить для себя, какую сумму он хотел бы вложить в паевый инвестиционный фонд, на какой срок он делает инвестиции, на какие риски он готов пойти ради получения прибыли и какая доходность фонда его бы устроила.
Естественно, все эти параметрs нужно рассматривать в комплексе, так как в деятельности ПИФа они все тесно связаны.
Если инвестор готов вкладываться на длительный срок, то ему необходимо инвестировать в интервальный или закрытый ПИФ. Стоимость вступления в акционеры таких фондов остаточно высока, а средства окупаются только в долгосрочной перспективе.
Если же инвестора интересуют вложения его средств на короткий срок – от 6 до 18 месяцев – то указанные выше типы фондов ему совершенно не подходят с силу свое специфики. Для инвестирования на короткий срок отлично подходят открыты ПИФы, которые позволяют инвестировать небольшие деньги. Даже если у вас всего 10000 рублей, вы сможете их эффективно инвестировать в более чем 100 ПИФов, работающих на территории России и за рубежом.
Итак, на более длительный срок можно вкладываться в интервальные или закрытые ПИФы. Но теперь рассмотрим ситуацию с точки зрения анализа рисков. С этими типами фондов следует быть осторожнее. Почему? Потому что эти фонды вкладывают ваши средства в активы, перспективные в долгосрочной перспективе. То есть, в случае внезапного «обострения» рынка, ликвидировать такие активы будет непросто, и вы можете сильно потерять вместе с интервальным фондом.
Например, закрытые ПИФы акций могут вкладывать ваши деньги в перспективные акции второго эшелона, а закрытые ПИФы недвижимости могут вкладывать ваши деньги в ту недвижимость, которая будет цениться дорого в долгосрочной перспективе.
При этом, если из обычного, открытого, фонда вы можете «эвакуироваться» в любой день, то из интервального ПИФа – только в указанный в договоре промежуток времени (обычно это две недели в каждый квартал). Закрытый же ПИФ «отпустит» вас только по окончании срока, указанного в договоре на доверительное управление вашими средствами.
Некоторые фонды недвижимости так и вовсе создаются под отдельного застройщика или инвестора – «покинуть» такие фонды становится затруднительно, поскольку их паи не выводятся на биржу. Следовательно, вы не можете оперативно продать свои паи на бирже.
Естественно, никогда не следует вкладывать в ПИФы свои «последние» деньги. У вас должен быть резерв на случай неблагоприятных обстоятельств. Ведь в случае чего, вам потребуется какое-то время на то, чтобы реализовать свои паи с наименьшими потерями или с возможной выгодой. Даже для паев открытых фондов надо будет выжидать момента, чтобы продать их с наибольшей выгодой.
И еще один момент. Следует выбирать надежную управляющую компанию (УК), под управлением которой находится интересующий вас паевый фонд. Многие УК управляют несколькими ПИФами, а также размещают резервы средств негосударственных пенсионных фондов (НПФ). Естественно, чем больше фондов находится в управлении УК и чем более консервативную политику инвестирования она проводит, тем она надежнее.